2020年上半年我的反省
顏謀智
人們常說，人類的發展修正機制，當人類達到一定程度的資本積累與人口快速增長后，就會引發戰爭、瘟疫與天災等約束快速發展，達到與生態環境平衡。此次新冠疫情也是一種，傳播速度快、具有致命性，好在目前的醫療技術水平的提高與高效的防控措施，雖然其殺傷力遠沒有之前瘟疫那么大，但是還是影響到生活方方面面，算是給我們敲了一個醒鐘，貪欲還是得管控住，衛生還是得注意。前幾個月整個社會現象還是生機勃勃、車水馬龍、井然有序，但是短短幾個月時間改變了整個社會秩序，甚至引發一系列連鎖的經濟、國際關系、企業生產、就業失業等問題，所以對我們來說還是要有居安思危的思想，不然危機突降連反應時間都沒有。
認真理解趨勢大方向。雖然現在疫情影響很大，但是從社會經濟發展與拉長投資時間線來說，疫情影響是很小的，大致方向是全球經濟存量競爭找增量經濟，國內是控制房市增長，把資金引向實體經濟，通過股改、擴容、金融混業制重啟、引導社保基金入場等，不斷完善活躍二級市場，并通過二級市場傳導刺激一級市場的健康穩定發展；所以抑房市、活實體是主要方向，而在活實體中，具體是存量競爭下的國產代替包括半導體芯片與國產自主可控，以及新經濟方面的新基建。在大方向抓得準，才能做到堅定不移，撥開云霧見月明。
踏準節奏。在最近的一二級聯動研究與項目復盤中，感觸較深就是投資最重要是踏準節奏，節奏太快，困難重重、商業推廣難、真假難辨，容易成為先烈；節奏太慢，熱火朝天、欲蓋彌彰、估值太高，容易高位接盤。所以踏準節奏相當重要，踏準節奏才能分享趨勢的紅利，踏不準可能就是白辛苦一場。當然投資、工作、生活踏準節奏都很重要！